Fonte: ARK Invest, Newsletter #518, di Tasha Keeney, CFA — ark-invest.com/newsletters/issue-518
Nella sua ultima newsletter, ARK Invest torna sui conti del secondo trimestre di Tesla, pubblicati la settimana scorsa, per fare il punto su tre fronti chiave: robotaxi, Optimus e la nuova infrastruttura di calcolo distribuito “Megapod”. Secondo l’analista Tasha Keeney, il management di Tesla ha mantenuto un approccio prudente sulla scalabilità del servizio di guida autonoma senza supervisione, oggi attivo in sette città statunitensi con un’espansione graduale, città per città, per motivi di sicurezza.
Il VP AI di Tesla, Ashok Elluswamy, ha reso noto che la flotta ha percorso oltre 380.000 miglia in modalità robotaxi senza supervisione, senza incidenti rilevanti, con un tasso di crescita settimanale a doppia cifra dall’inizio del 2026. Il fleet sta testando l’architettura FSD v15, già al 40% degli sviluppi pianificati per l’autonomia completa.
ARK sottolinea che, pur muovendosi con cautela, Tesla starebbe procedendo a un ritmo almeno cinque volte superiore a quello di Waymo: sette città in circa un anno dal lancio di Austin, contro i cinque anni impiegati da Waymo per arrivare a cinque città dopo il debutto di Phoenix nel 2020.
Sul fronte Optimus, Tesla ha confermato nella shareholder letter che la produzione partirà entro fine anno nello stabilimento di Fremont, sulle linee un tempo dedicate a Model S e Model X. Musk ha ammesso che il ramp-up produttivo sarà complesso.
Il pezzo si sofferma infine sul “Megapod”, l’architettura di calcolo distribuito che abbina il chip AI4 di Tesla a compute x86 in formato megapack-style, pensata per sfruttare i 7 gigawatt di potenza disponibili ai Supercharger come alternativa ai data center centralizzati. Musk ha anche ipotizzato che i terminali Starlink integrati nel Cybercab possano fungere da ripetitori mobili per una rete cellulare distribuita.
Nella parte riservata: l’adattamento integrale del pezzo ARK e il nostro controcanto — inclusi i numeri che ARK non mette a confronto, il nodo Optimus e perché vale la pena leggere questi report tenendo a mente chi li scrive.
Contenuti riservati agli iscritti al gruppo Telegram Filosofaresuimercati.eu: per richiedere l’accesso scrivi a @Gianni_Mello con una breve presentazione (nome, cognome, provincia, età, obiettivi ed esperienza d’investimento). Mi riservo di valutare ogni richiesta e di accettarla o meno.
Le informazioni contenute in questo articolo hanno scopo puramente informativo e non costituiscono consulenza finanziaria. Leggi il disclaimer completo.
Gianni & Claude (Anthropic) / filosofaresuimercati.eu